Verbod op trustdiensten zonder vergunning geldt ook voor buitenlandse kantoren: Wtt (oud) is EU-rechtelijk houdbaar

Hoge Raad 16 december 2025, ECLI:NL:HR:2025:1877

De Hoge Raad bevestigt de veroordeling van een man die feitelijke leiding gaf aan trustdiensten vanuit Cyprus zonder vergunning van DNB, in strijd met de Wet toezicht trustkantoren (oud). Volgens de Hoge Raad vormt het vergunningvereiste weliswaar een beperking van het vrije verkeer van diensten, maar is deze gerechtvaardigd vanwege het belang van toezicht op financiƫle integriteit. Het feit dat geen enkele EU-lidstaat is aangewezen als uitzondering doet daar niet aan af. Het cassatieberoep wordt verworpen. Alleen de taakstraf wordt verminderd wegens overschrijding van de redelijke termijn.

Read More
Print Friendly and PDF ^

Internationale valutafraudezaak beslecht na procesafspraken: verdachte krijgt deels voorwaardelijke gevangenisstraf en beroepsverbod

Gerechtshof Amsterdam 5 december 2025, ECLI:NL:GHAMS:2025:3250

Het gerechtshof Amsterdam veroordeelt een man wegens grootschalige internationale beleggingsfraude en witwassen. De verdachte werkt mee aan schadevergoeding via een Amerikaans receivership, waarbij slachtoffers voor 95% zijn gecompenseerd. Door procesafspraken krijgt hij 40 maanden gevangenisstraf, waarvan 24 maanden voorwaardelijk. Ook krijgt hij een beroepsverbod van drie jaar in de financiƫle sector. Het hof acht de procesafspraken passend gelet op de ernst van de feiten en het herstel. Alle schadeclaims zijn niet-ontvankelijk verklaard.

Read More
Print Friendly and PDF ^

Artikel: Fomo in de financiƫle markten

De laatste maanden is het verschijnsel van ā€˜pump and dump’ in de financiĆ«le markten wederom regelmatig in het nieuws: ā€˜Investors lost billions of dollars in July betting on a handful of small US-listed Chinese stocks that Ā­plunged in value shortly after being heavily promoted on social media.’ Bij ā€˜pump and dump’ gaat het erom dat een persoon of bedrijf, of een groep van personen of bedrijven, een aandeel of een ander financieel instrument promoot via verschillende kanalen om de koers omhoog te brengen. Dat is het ā€˜pump’-gedeelte van de manipulatie. De kanalen kunnen bestaan uit online fora, maar tegenwoordig wordt ook veel meer gebruikgemaakt van crossmediale strategieĆ«n. De marketing kan lopen via een combinatie van sociale en gewone media, zoals WhatsApp, Snapchat en YouTube. Zodra de koers van het aandeel of het financieel instrument op een hoger niveau is gezet doordat de ā€˜pump-marketing’ met name retailbeleggers heeft aangezet om te kopen, zal het consortium dat de ā€˜pump and dump’ heeft georganiseerd, de aangehouden aandelen of andere financiĆ«le instrumenten tegen de hogere prijs verkopen.

Read More
Print Friendly and PDF ^

Geen ruimte voor beknoptheid bij ontnemingsvorderingen: hof moet inhoud bewijsmiddelen vermelden bij betwisting

Hoge Raad 9 december 2025, ECLI:NL:HR:2025:1870

Het gerechtshof bevestigde een vonnis over een ontnemingsvordering zonder de inhoud van de bewijsmiddelen te vermelden. De verdediging had in hoger beroep de schatting van het wederrechtelijk verkregen voordeel uit drugsverkoop gemotiveerd betwist. In zo’n geval eist de wet een weergave van de redengevende feiten en omstandigheden. Het hof heeft ten onrechte volstaan met een verwijzing naar stukken. De Hoge Raad vernietigt de uitspraak. De zaak wordt terugverwezen naar het hof 's-Hertogenbosch voor nieuwe behandeling.

Read More
Print Friendly and PDF ^

Beleggingsfraude: schade vermoedelijk honderden miljoenen euro’s per jaar

De schade door beleggingsfraude is vermoedelijk honderden miljoenen euro’s per jaar en kan zelfs oplopen tot €750 miljoen. Het is een snel groeiend en ernstig maatschappelijk probleem waarvan de omvang wordt onderschat. Dat blijkt uit onderzoek van de Autoriteit FinanciĆ«le Markten (AFM). Dit schadebedrag komt voort uit een vergelijking met andere landen en is een veelvoud van wat tot nu toe wordt geregistreerd. De AFM roept op tot een gezamenlijke en intensievere aanpak van deze vorm van financiĆ«le criminaliteit.

Read More
Print Friendly and PDF ^